Bazan Cambre & Orts y Tanoira Cassagne asesoraron en la emisión de la Clase II de Títulos de Deuda en Dólares de la Provincia de Mendoza a ser suscriptos y pagaderos en Pesos, a una tasa fija nominal anual del 2,75%, con vencimiento en 2018.

La Provincia de Mendoza (la “Provincia”) concretó la emisión de la Clase II de Títulos de Deuda por U$S 55.412.000, a ser suscriptos y pagaderos en Pesos, a una tasa fija nominal anual del 2,75%, convencimiento en 2018, garantizados con la cesión de fondos de la coparticipación federal de impuestos (los “Títulos”).

Los Títulos fueron emitidos por la Provincia el 30 de octubre de 2013 en el marco del Programa de Emisión de Títulos de Deuda por un valor nominal de hasta $ 1.263.280.000 (o su equivalente en otras monedas).

Los Títulos se encuentran garantizados a través de un contrato de fideicomiso celebrado entre la Provincia, como fiduciante, y Deutsche Bank S.A., como fiduciario, mediante el cual se han cedido derechos que le corresponden a la Provincia sobre fondos de coparticipación federal en virtud del régimen de coparticipación federal de impuestos.

El capital de los Títulos será amortizado en 17 cuotas trimestrales a partir del mes 12 contado desde la fecha de emisión de los Títulos, siendo la primera cuota equivalente al 5,92% del capital y las 16 restantes de 5,88%. Se pagarán intereses sobre los mismos trimestralmente por período vencido a partir del 30 de enero de 2014. Los Títulos se emitieron bajo la modalidad Dollar Linked (títulos denominados en dólares estadounidenses que son integrados por los inversores y pagaderos por el emisor en pesos a un tipo de cambio determinado).

La colocación de los Títulos resultó altamente exitosa teniendo en cuenta el monto emitido, la tasa obtenida y las condiciones de mercado al momento de la emisión.

La Provincia utilizará los fondos obtenidos de la colocación de los Títulos para cubrir los servicios de amortización de capital e intereses de la deuda pública y para cancelar obligaciones asumidas en el año 2012, de conformidad con las Leyes, Decretos y Resoluciones que autorizaron la emisión de los Títulos.

El Estudio Bazán, Cambre & Orts fue asesor legal de la transacción, asistiendo a la Provincia de Mendoza, a Nación Bursátil Sociedad de Bolsa S.A., en su carácter de organizador y colocador principal y a Puente Hnos. Sociedad de Bolsa S.A., en su carácter de co-colocador, a través del equipo liderado por el socio Marcelo R. Tavarone y los asociados Juan Pablo Bove y Nicolás Peralta Ramos.

Adicionalmente, la Provincia de Mendoza fue asistida por los Dres. Raúl Martinez y Federico Castellanos.

Puente Hnos. Sociedad de Bolsa S.A. fue también asistido por sus abogados internos Eduardo Segura y Joaquín Pozzo.

El Estudio Tanoira Cassagne Abogados asesoró a Deutsche Bank S.A., en su carácter de fiduciario del contrato de fideicomiso, a través del equipo liderado por la socia Alexia Rosenthal y los asociados Rocío Carrica, Joaquín Villegas y Humberto Linares Dellepiane.